محتوا

• مراحل
• روش 1 از 3: محاسبه پرداخت خدمات بدهی
• روش 2 از 3: جمع آوری اطلاعات برای محاسبه هزینه خدمات بدهی
• روش 3 از 3: محاسبه نسبت خدمات بدهی

خدمات بدهی عبارت است از پرداخت دوره ای (معمولاً سالانه) از سود حاصل از دوره و بخشی از مبلغ اصل بدهی. شرکتها موظفند هنگام درخواست وام اطلاعات خدمات بدهی را افشا کنند. بر اساس میزان پرداخت خدمات بدهی و میزان درآمد خالص ، سرمایه گذاران نسبت خدمات بدهی را محاسبه می کنند که درصد خالص درآمد برای بازپرداخت وام است.

مراحل

روش 1 از 3: محاسبه پرداخت خدمات بدهی

1. 1 ببینید هزینه خدمات بدهی چقدر است. هزینه خدمات بدهی عبارت است از مقدار مشخصی پول که برای پرداخت سود حاصل از دوره معین و بخشی از مبلغ اصلی بدهی مورد نیاز است. به طور معمول ، پرداخت خدمات بدهی سالی یک بار پرداخت می شود. هنگام درخواست وام ، به اشخاص حقوقی و افراد توصیه می شود اطلاعاتی را در مورد کل هزینه برای پوشش بدهی ها تهیه کنند.
   • یک فرد می تواند وام مسکن یا وام دانشجویی پرداخت کند.
   • شرکت ها (اشخاص حقوقی) اصل و سود وام را پرداخت می کنند.
   • شخص حقیقی یا حقوقی که قادر به پرداخت بدهی های خود نیست ، ورشکسته است (یعنی قادر به ارائه بدهی نیست).
2. 2 پرداخت بدهی ماهانه خود را محاسبه کنید. به عنوان یک قاعده ، وام دهنده (شخص یا سازمان صادرکننده وام) مسئول محاسبه میزان پرداخت ماهانه برای بازپرداخت وام است ، اما شما خودتان می توانید این کار را انجام دهید. ابتدا ، نرخ بهره ماهانه خود را محاسبه کنید. برای انجام این کار ، نرخ بهره سالانه را بر 12 تقسیم کنید.سپس ، با استفاده از فرمول زیر ، میزان پرداخت ماهانه را محاسبه کنید:${ displaystyle A = P {[r (1 + r) ^ {n}] / [(1 + r) ^ {n} -1]}}$.
   • در فرمول بالا ، A مبلغ پرداخت های ماهانه ، P مبلغ اصلی وام ، r نرخ بهره برای یک دوره معین ، n تعداد کل پرداخت ها است.
   • بیایید به یک مثال نگاه کنیم. شما یک ماشین با مبلغ 2،100،000 روبل خریدید ، با پرداخت اولیه 100،000 روبل. بنابراین ، شما باید وام 2،000،000 روبل بگیرید. شما سالانه 7.5 درصد وام به مدت 60 ماه می گیرید.
   • ما نرخ بهره ماهانه را محاسبه می کنیم: 7.5 / 12 = 0.625 ((در ماه).
   • این مقادیر را در فرمول بالا جایگزین کنید: ${ displaystyle A = 2،000،000 * {[0.625 (1 + 0.625) ^ {6} 0] / [1 + 0.625) ^ {6} 0-1]}}$.
   • در مثال ما ، پرداخت ماهانه وام 40،076 روبل خواهد بود.
3. 3 کل بدهی های ماهانه خود را محاسبه کنید. در این صورت ، با محاسبه پرداخت ماهانه برای هر یک از وام های خود شروع کنید. سپس اعداد را با هم جمع کنید تا کل پرداخت های ماهانه خود را محاسبه کنید. پس از تعیین کل پرداخت خدمات بدهی ، می توانید نسبت خدمات بدهی را محاسبه کنید.
   • فرض کنید علاوه بر وام خودرو ، وام مسکن و تحصیلی نیز دارید که پرداخت های ماهانه آن به ترتیب 82،345 و 14،789 روبل است.
   • در مثال ما ، کل پرداخت ماهانه برای همه وام ها عبارت است از: 40076 + 82345 + 14789 = 137،210 روبل.

روش 2 از 3: جمع آوری اطلاعات برای محاسبه هزینه خدمات بدهی

1. 1 تعیین هزینه خدمات بدهی. هزینه خدمات بدهی کل مبلغی است که برای پرداخت سود و بخشی از مبلغ اصلی بدهی در طول سال هزینه می شود. در مورد شرکت ها (اشخاص حقوقی) ، هزینه خدمات بدهی شامل سود ، بدهی هایی است که باید در طول سال پرداخت شود و پرداخت هایی برای بازپرداخت مبالغ اصلی بدهی های بلند مدت.
   • بدهی کوتاه مدت عبارت است از هرگونه بدهی که باید ظرف یک سال پرداخت شود.
   • بخش فعلی بدهی های بلند مدت بخشی از بدهی های بلند مدت است که باید در سال جاری پرداخت شود.
   • در صورتهای مالی شرکتها ، اطلاعات مربوط به هزینه خدمات بدهی ارائه نمی شود - آنها در یادداشتی به صورت مالی نشان داده شده است.
2. 2 بدهی های سررسید شده امسال را در نظر بگیرید. این شامل سود و اصل است که باید در طول سال پرداخت شود. شرکتها (اشخاص حقوقی) باید پرداختهای صندوق خرید را که به عنوان ضمانتی برای بازپرداخت وام پیوند ایجاد شده است ، حساب کنند. علاوه بر این ، پرداخت های اجاره ای که باید در سال جاری پرداخت شود ، در نظر گرفته می شود.
3. 3 هنگام تعیین هزینه خدمات بدهی ، بخشی از بدهی های بلند مدت را که باید به پایان برسد ، در نظر بگیرید. بخشی از بدهی های بلند مدت با سررسید منقضی ، بخشی از بدهی های بلند مدت است که قرار است ظرف 12 ماه آینده پرداخت شود. از پرداخت هایی که به عنوان بخشی از بدهی بلند مدت 12 ماه گذشته پرداخت کرده اید استفاده کنید تا توانایی خود را برای ارائه بدهی در سال جاری تعیین کنید. از پرداخت هایی که در طول 12 ماه آینده انجام می دهید برای بخشی از بدهی بلند مدت که باید به پایان برسد ، استفاده کنید تا توانایی ارائه بدهی های جدید را تعیین کنید.
4. 4 هنگام محاسبه هزینه خدمات بدهی ، به مقابله با خطوط اعتباری و بدهی های در گردش بپردازید. شرکت (شخص حقوقی) می تواند برای بازپرداخت خط اعتباری ظرف یک سال یا تبدیل آن به وام دیگر برنامه ریزی کند.
   • یک خط اعتباری را می توان به وام استهلاک تبدیل کرد.
   • وام استهلاک وامی است که پرداخت های مکرر آن شامل سود تعهدی و بخشی از مبلغ اصل بدهی است.
5. 5 پرداخت های سود تعهدی و بخشی از اصل را شامل مالیات بر درآمد تنظیم کنید. پرداخت سودهای تعهدی مشمول مالیات نمی شود ، که نمی توان در مورد پرداختهای برای بازپرداخت اصل بدهی گفت (برای تأیید صحت این بیانیه ، قوانین کشور خود را بررسی کنید). بخشی از اصل را که مشمول مالیات بر درآمد است تنظیم کنید. اگر این کار را نکنید ، هزینه خدمات بدهی را دست کم می گیرید و قابلیت های خدمات بدهی خود را بیش از حد ارزیابی می کنید.
   • با استفاده از فرمول زیر تعدیل کنید: سود تعهدی + (بخشی از اصل / [1 - نرخ مالیات]).
   • به عنوان مثال ، نرخ مالیات بر درآمد شرکت ها 34 درصد است. این شرکت یک وام پنج ساله به مبلغ 5،000،000 روبل با 6 درصد در سال می گیرد. امسال ، این شرکت بخشی از مبلغ اصلی بدهی را به مبلغ 884،000 روبل پرداخت می کند و میزان سود تعهدی 276،000 خواهد بود.
   • هزینه خدمات بدهی را با استفاده از فرمول بالا محاسبه کنید: 276،000+ (884،000 / [1 - 0.34]) = 276،000 + 1،339،400 = 1،615،400 روبل.
6. 6 نتیجه نهایی خود را مشخص کنید. درآمد خالص عملیاتی سود منهای هزینه های عملیاتی است ، اما قبل از مالیات و سود تعهدی. درآمد خالص عملیاتی معادل درآمد قبل از بهره و مالیات (EBIT) است. سود خالص عملیاتی در صورت سود و زیان شناسایی می شود.
   • هزینه های عملیاتی عبارتند از هزینه های مربوط به فعالیت های اصلی یک شرکت مانند حقوق و هزینه های تحقیق و توسعه.

روش 3 از 3: محاسبه نسبت خدمات بدهی

1. 1 دریابید که نسبت خدمات بدهی چیست. دانستن کل پرداخت های ماهانه خدمات بدهی بسیار مهم است ، اما برای ارزیابی اعتبار ، توصیه می شود نسبت درآمد خالص به هزینه خدمات بدهی را تعیین کنید. این نسبت را نسبت خدمات بدهی می نامند. نسبت بدهی برابر با درصد معینی از سود خالص است که برای پرداخت تعهدات بدهی استفاده می شود. نسبت خدمات بدهی با استفاده از فرمول زیر محاسبه می شود: نسبت خدمات بدهی = درآمد خالص / هزینه خدمات بدهی. وام دهندگان از این نسبت برای تعیین توانایی وام گیرنده در ارائه تعهدات بدهی جاری و آینده استفاده می کنند. وام دهندگان می خواهند مطمئن شوند که درآمد عملیاتی وام گیرنده برای پوشش دادن بدهی های جاری و آینده نیز کافی است. هرچه ارزش این نسبت بیشتر باشد ، شرکت اطمینان بیشتری در بازپرداخت وام های خود دارد.
2. 2 نسبت خدمات بدهی (DSCR) را محاسبه کنید. برای این کار از فرمول زیر استفاده کنید: نسبت خدمات بدهی = درآمد خالص / هزینه خدمات بدهی. به عنوان مثال ، یک شرکت خاص دارای سود خالص 50،000،000 روبل است و هزینه خدمات بدهی برای آن شرکت 44،000،000 است. در این مورد ، هزینه سرویس بدهی پرداخت وام های مسکن در املاک و مستغلات شرکت است.
   • در مثال ما ، نسبت خدمات بدهی 50،000،000 / 44،000،000 = 1.14 است.
   • یعنی سود شرکت 14 درصد بیشتر از مبلغ مورد نیاز برای پوشش تعهدات بدهی شرکت است.
3. 3 ارزش نسبت بدهی خدمات را تجزیه و تحلیل کنید. حداقل مقدار این نسبت ، که برای دریافت وام های جدید ضروری است ، به وضعیت اقتصاد بستگی دارد. در دوره های رشد اقتصادی ، طلبکاران ممکن است نسبت ضعیف خدمات بدهی را نادیده بگیرند. از سوی دیگر ، این رفتار وام دهندگان به دلیل عدم پیش فرض احتمالی تعداد زیادی از وام گیرندگان که وام آنها برخلاف قوانین صادر شده است ، بسیار خطرناک است.
   • اگر نسبت خدمات بدهی بیشتر از 1 باشد ، شخص یا شخص حقوقی بودجه کافی برای ارائه بدهی دارد.
   • اگر نسبت خدمات بدهی کمتر از 1 باشد ، پس بودجه کافی برای سرویس بدهی وجود ندارد.به عنوان مثال ، اگر نسبت خدمات بدهی 0.87 باشد ، شخص حقوقی یا شخص دارای وجوهی است که تنها 87 درصد بدهی را پرداخت می کند ، که شامل پرداخت سود تعهدی و بخشی از اصل می شود. در این حالت ، وام گیرنده باید یا پس انداز خود را خرج کند یا وام جدیدی بگیرد ، که برای پرداخت بدهی جاری استفاده می شود.
   • برخی از وام دهندگان نیاز دارند که نسبت خدمات بدهی وام گیرنده در سررسید وام به کمتر از مقدار مشخصی نرسد.
   • بسیاری از وام دهندگان برای صدور وام جدید به خدمات بدهی 2 (یا بیشتر) نیاز دارند.